一、单项选择题

　　1.使用高级计量法汁算风险资本配置时，商业银行在开发内部计量系统过程中，必须有(　　)严格的程序。

　　A.违约风险模型和模型独立控制

　　B.技术风险模型和模型独立预测

　　C.系统风险模型和模型独立操作

　　D.操作风险模型和模型独立验证

　　【正确答案】：D

　　【解析】使用高级计量法计算风险资本配置时，操作风险模型和模型独立验证是商业银行在开发内部计量系统过程中必须有的程序。

　　2.一家商业银行在交易过程中，结算系统发生故障导致结算失败，下列说法正确的是(　　)

　　A.此情形属于市场风险的一种

　　B.此情形是操作风险的表现

　　C.此情形会造成交易成本下降

　　D.此情形不会引发信用风险

　　【正确答案】：B

　　【解析】由于人为错误、技术缺陷浅不利的外部事件所造成损失的风险即操作风险，交易过程中，结算系统发生故障导致结算失败，不但造成交易成本上升，而且可能引发信用风险。

　　3.按照《巴塞尔新资本协议》的观定，( )是一种特殊类型的操作风险，它包括但不限于因监管措施和解决民商事争议而支付的罚款、罚金或者惩罚性赔偿所导致的风险敞口。

　　A.法律风险

　　B.市场风险

　　C.操作风险

　　D.合规风险

　　【正确答案】：A

　　【解析】按照《巴塞尔新资本协议》的规定，法律风险是一种特殊类型的操作风险，它包括但不限于因监管措施和解决民商事争议而支付的罚款、罚金或背惩罚性赔偿所导致的风险敞口。

　　4.随机变量 X 服从正态分布，其观测值落在距均值的距离为 1 倍标准差范围内的概率为(　　)

　　A.0.68

　　B.0.95

　　C.0.9973

　　D.0.97

　　【正确答案】：A

　　【解析】随机变量 X 服从正态分布，其观测值落在距均值的距离为 l 倍标准差范围内的概率为 0.68，并随信数增加，概率也逐渐加大。

　　5.经风险调整的资本收益率(RAROC)的计算公式是(　　)

　　A.RAROC=(收益-预期损失)非预期损失

　　B.RAROC=(收益-非预期损失)/预期损失

　　C.RAROC=(非预期损失一预势损失)/收益

　　D.RAROC=(预期损失一非预剃损失)/收益

　　【正确答案】：A

　　【解析】经风险调整的资本收益率是指经预期损失(E1。)和以经济资本(Economic Capital，)计量的非预期损失(UL)调整后的收益率，其计算公式 RAR0C=(收益-预期损失)/经济资本(或非预期损失)。

　　6.风险是指(　　)

　　A.损失的大小

　　B.损失的分布

　　C.未来结果的不确定性

　　D.收益的分布

　　【正确答案】：C

　　【解析】风险的一种定义强调了风险表现为不确定性;而另一种定义则强调风险表现为损失的不确定性。

　　7.下列关于操作风险的人员因索的说法，不正确的是(　　)

　　A.内部欺诈原因类别可分成未经授权的活动、盗窃和欺诈两类

　　B.违反用工法造成损失的原因包括劳资关系、安全/环境、性别歧视和种族歧视等

　　C.员工越权行为包括滥用职权、对客户交易进行误导或者支配超出其权限的资金额度，或者从事未经授权的交易等，致使商业银行发生损失的风险

　　D.缺乏足够的后援人员、相关信息缺乏共享和文档记录及缺乏岗位轮换制等是员工知识/技能匮乏造成风险的体现

　　【正确答案】：D

　　【解析】选项 D 属于核心雇员流失因素，不是知识/技能匮乏的因素。

　　8.某 3 年期债券麦考利久期为 2 年，债券目前价格为 101.00 元。市场利率为 10%，假设市场利率突然下降 1%，则按照久期公式计算，该债券价格( )

　　A.上涨 1.84 元

　　B.下跌 1.84 元

　　C.上涨 2.02 元

　　D.下跌 2.02 元

　　【正确答案】：A

　　【解析】根据久期公式：dp/dy=D/(1+y)P 可得(2×101×1%)/(1+10%)=1.84。

　　9.如果一个资产期初投资 100 元，期末收入 l50 元，那么该资产的对数收益率为(　　)

　　A.0.1

　　B.0.2

　　C.0.3

　　D.0.4

　　【正确答案】：D

　　【解析】本题考查对数收益率的计算。预期收益率也称为期望收益率，是指如果事件芥发生的话可以预计到的收益率。预期收益率可以分为指数收 益率和对数收益率，即以市场指数的变化率或指数变化率的对数来表示预期收益率。据此.本题中该资产的对数收益率为ln(150/100)=0.4。

　　10.下列可能会对银行造成损失的风险中不属于操作风险的是(　　)

　　A.恐怖袭击

　　B.监管规定

　　C.声誉受损

　　D.黑客攻击

　　【正确答案】：C

　　【解析】C 项声誉受损属于声誉风险。

　　二、多项选择题

　　1.下列关于经风险调整的业绩评估方法的说法，正确的是(　　)

　　A.在经风险调整的业绩评估方法中，目前被广泛接受和普遍使用的是经风险调整的资本收益率 RAROC

　　B.在单笔业务层面上，RAROC 可用于衡量一笔业务的风险与收益是否匹配，为商业银行是否开展该笔业务以及如何定价提供依据.

　　C.在资产组合层面上，商业银行在考量单笔业务的风险和资产组合效应之后，可依据 RAROC衡量资产组合的风险与收益是否匹配

　　D.以监管资本配置为基础的经风险调整的业绩评估方法，克服了传统绩效考核中盈利目标未充分反映风险成本的缺陷

　　E.使用经风险调整的业绩评估方法，有利于在银行内部建立正确的激励机制，从根本上改变银行忽视风险、盲目追求利润的经营方式

　　【正确答案】：ABCE

　　【解析】本题考查对经风险调整的业绩评估方法的理解。在经风险调整的业绩评估方法中，目前被广泛接受和普遍使用的是经风险调整的资 本收益率(RAROC)，选项 A 正确。在单笔业务层面上，RAROC 可用于衡量一笔业务的风险与收益是否匹配，为商业银行是否开展该笔业务以及如何定价提 供依据，选项 B 正确。在资产组合层面上，商业银行在考量单笔业务的风险和资产组合效应之后，可依据 RAROC 衡量资产组合的风险与收益是否匹配，选项 C 正 确。使用经风险调整的业绩评估方法，有利于在银行内部建立正确的激励机制，从根本上改变银行忽视风险、盲目追求利润的经营方式，选项 E 正确。要克服传统绩 效考核中盈利目标未充分反映风险成本的缺陷，必须以经济资本配置为基础的经风险调整的业绩评估方法，而不是监管资本。故选项 D错误。正确答案为 ABCE。

　　2.在信用风险资本计量的内部评级法初级法下，合格保证的范围包括(　　)

　　A.丰权

　　B.公共企业

　　C.外部评级为 B 级的法人

　　D.没有外部评级，但内部评级的违约概率相当于外部评级 A 级的自然人

　　E.没有外部评级，但内部评级的违约概率相当于外部评级 A 级以下的法人

　　【正确答案】：ABD

　　【解析】内部评级法初级法下，合格保证的范围包括;①主权、公共企业、多边开发银行和其他银行;②外部评级在 A 级以上的法人、其他组 织和自然人;③虽然没有相应的外部评级，但内部评级的违约概率相当于外部评级 A 级及以上水平的法人，其他组织或自然人。选 ABD。

　　3.以下属于风险转移策略的是(　　)

　　A.出口信贷保险

　　B.担保

　　C.备用信用证

　　D.市场对冲

　　E.自我对冲

　　【正确答案】：ABC

　　【解析】本题考查风险转移策略的种类，A、B、C 都属于风险转移的策略。D、E 两项属于风险对冲。

　　4.风险规避策略的实施成本主要在于(　　)的支出。

　　A.人员工资

　　B.风险分析

　　C.经济资本配置

　　D.风险补偿

　　E.风险转移

　　【正确答案】：BC

　　【解析】风险规避策略的实施成本主要在于风险分析和经济资本配置方面的支出。因此本题 B、C 选项正确。

　　5.核心雇员流失的风险具体体现为(　　)

　　A.核心员工的知识/技能缺乏

　　B.缺乏足够后援、替代人员

　　C.相关信息缺乏共享和文档记录

　　D.缺乏岗位轮换机制

　　E.核心员工失职违规

　　【正确答案】：BCD

　　【解析】核心员工流失体现为对关键人员依赖的风险，缺乏足够后援、替代人员，相关信息缺乏共享和文档记录，缺乏岗位轮换机制等。

　　6.商业银行为了完善操作风险的评估与控制，需要具备哪些基本条件?(　　)

　　A.完善的公司治理结构

　　B.健全的内部控制体系

　　C.普及合规管理文化

　　D.集中式的、可灵活扩充的业务信息系统

　　E.雄厚的研发实力

　　【正确答案】：ABCD

　　【解析】商业银行完善操作风险的评估与控制，需要具备的条件有：完善的公司治理结构，健全的内部控制体系，合规管理文化和集中式的、可灵活扩充的业务信息系统。雄厚的研发实力并不是需具备的基本条件。因此正确答案为 ABCD。

　　7.银行进行消极重组的情况具体包括(　　)

　　A.债务人无力偿还而逃避还款

　　B.债务人无力偿还而借新还旧

　　C.合同条款变更导致债务规模下降

　　D.债务人无力偿还而导致的展期

　　E.债务人企业运营不利导致销售能力下降

　　【正确答案】：BCD

　　【解析】由于债务人财务状况恶化，银行同意进行消极熏组，对贷款合同条款做出非商业性调整。具体包括但不限于以下情况：一是合同条款变得导致债务规模下降。二是因债务人无力偿还而借新还旧。三是债务人无力偿还而导致的展期。

　　8.下列不属于商业银行风险管理“三道防线”的有(　　)

　　A.前台业务人员

　　B.内部审计部门

　　C.外部监督机构

　　D.财务控制部门

　　E.风险管理职能部门

　　【正确答案】：CD

　　【解析】风险管理的“三道防线”是：第一防线——前台业务人员;第二道防线——风险管理职能部门;第三道防线——内部审计部门。

　　9.在《巴塞尔新资本协议》中，规定对信用风险计量方法有三种，分别是(　　)

　　A.基本指标法

　　B.内部模型法

　　C.标准法

　　D.内部评级初级法

　　E.内部评级高级法

　　【正确答案】：CDE

　　【解析】在《巴塞尔新资本协议》中，规定对信用风险计量方法有三种，即标准法、内部评级初级法和内部评级高级法，而 A、B 两项是对操作风险的计量方法。

　　10.目前，RAROC 等经风险调整的业绩评估方法在国际先进银行中广泛应用，其原因是与以往的盈利指标 ROE、ROA 相比，RAROC( )

　　A.可以全面反映银行经营长期的稳定性和健康性

　　B.可以在揭示盈利性的同时，反映银行所承担的风险水平

　　C.RAROC=(收益一预期损失)÷经济资本

　　D.使银行不再注重盈利性

　　E.放弃了股东价值最大化的目标

　　【正确答案】：AB

　　【解析】ROE 和 ROA 用来度量商业银行这样被普遍认为是经营特殊商品的高风险企业具有明显的局限性：一是不足以真实反应商业银行长 期稳定性和健康性;二是无法全面、深入地解释商业银行在盈利的同时所承担的风险水平。而 RAROC 却弥补了这些缺点。因此正确答案为 AB。

　　三、判断题 注：正确为 A，错误为 B。

　　1.信用风险与市场风险相比具有数据优势和易于计量的特点。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】相对于信用风险而言，市场风险具有数据优势和易于计量的特点。题干论述与事实相反。

　　2.基本事件是随机实验中可以再分解的简单的随机事件。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】随机实验中不能再分解的简单的随机事件是基本事件。

　　3.经济资本主要是用来抵御商业银行的预期损失的。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】经济资本主要是用来抵御商业银行的非预期损失。

　　4.根据马柯维茨资产组合管理理论，多样化的组合投资具有降低系统性风险的作用。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】根据马柯维茨资产组合管理理论，多样化的组合投资主要是用来降低菲系统性风险。信用风险很大程度上是一种非系统性风险，因此，在 很大程度上能被多样化的组合投资所降低。

　　5.计量违约损失率的方法包括市场价值法和回收现金流法。(　　)

　　【答案】A

　　【解析】计量违约损失率的方法主要有以下两种：一是市场价值法，通过市场上类似资产的信用价差和违约概率推算违约损失率;二是回收现金流法，根据违 约历史清收情况，预测违约贷款在清收过程中的现金流。所以题干论述正确。

　　6.Credit Risk+模型的一个基本假定是贷款组合的违约率服从二项分布。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】Credit Risk+模型的假设不是针对贷款组合，而是针对每笔贷款，其假设是在组合中，每笔贷款只有违约和不违约两种状态。

　　7.违约损失率估计应基于违约损失。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】违约损失率估计应基于经济拟失。

　　8.风险对冲是指投资或购买与管理基础资产收益波动正相关或完全正相关的某种金融资产或金融衍生产品来冲销风险的一种风险管理策略。( )

　　【答案】B

　　【解析】风险对冲是指通过投资或购买与管理基础资产收益波动负相关或完全负相关的某种资产或金融衍生产品来冲销风险的一种风险管理策略。

　　9.实践表明，单一法人客户的各项周转率越高，盈利能力和偿债能力必然就越好。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】虽然从表面上看，单一法人客户的各项周转率越高，盈利能力和偿债能力就越好，但实践中并非如此。例如，在我国绝大多数生产企业不 存在及时存货管理(JIT)的条件下，若存货周转率过高，可能意味着存货量小，极端情况可能使企业停工待料;同样，过高的应收账款周转率可能是因为企业的 销售条件过于苛刻，不利于企业长期发展。

　　10.外汇敞口分析是衡量汇率变动对银行当期收益的影响的一种方法。(　　)

　　【答案】A

　　【解析】略

　　11.商业银行风险管理信息系统中的组合结果数据应包括限额的调整等在风险管理过程中所产生的操作数据。( )

　　【答案】A

　　【解析】略

　　12.银行的存款政策、客户中间业务情况、银行收益等因素会影响商业银行授信额度的决定，当这些因素为正面影响时，对授信限额的调节系数小于 l。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】银行的存款政策、客户中间业务情况、银行收益等因素会影响商业银行授信额度的决定，当这些因素为正面影响时，对授信限额的调节系数大于 1。

　　13.市场风险既有系统性风险，又有非系统性风险。(　　)

　　【答案】A

　　【解析】市场风险既有系统性风险，又有非系统性风险。

　　14.商业银行不仅仅是经营货币的金融机构，而且是经营风险的经营机构。(　　)

　　【答案】A

　　【解析】商业银行不仅仅是经营货币的金融机构，而且是经营风险的经营机构。

　　15.违约概率是事后检验的结果。(　　)

　　【答案】B

　　【解析】违约概率是事前检验的结果。